Tesla Inc. (TSLA) опубликовала отчёт за 2 кв. 2021 г. (2Q21) вчера после закрытия основной сессии. Выручка взлетела на 98% до $11,96 млрд. Скорректированная чистая прибыль в расчёте на 1 акцию (adjusted EPS) составила $1,45 против $0,44 годом ранее. Аналитики, опрошенные Refinitiv, прогнозировали в среднем $11,3 млрд и $0,98, соответственно. Adjusted EBITDA подскочила более чем в 2 раза до $2,49 млрд. Денежные средства и денежные эквиваленты на счетах составили $16,2 млрд, чистый долг отрицательный. Свободный денежный поток (FCF) $619 млн против $418 млн во 2Q20.

Выручка от продажи электромобилей (Automotive) выросла на 97% и составила $10,2 млрд. Из них доходы от продажи регуляторных кредитов на выбросы CO2 составляют $354 млн, это на 17% ниже, чем во 2Q20. Выручка энергетического направления (Energy generation and storage) взлетела в 2,2 раза до $801 млн. За квартал установленная мощность солнечных панелей составила 85 МВт в сравнении с 27 МВт годом ранее. Tesla установила систем накопления энергии на 1274 МВт-ч, что в 3 раза выше, чем за 2Q20.

BHP Group, одна из крупнейших горнодобывающих компаний мира, и Tesla Inc. заключили соглашение о поставках никеля. Об этом сообщается в пресс-релизе BHP. Поставки будут осуществляться с локации West Nickel в Западной Австралии. Никель с данного месторождения имеет углеродный след вдвое ниже в сравнении с никелем, добываемым в Индонезии, которая является лидером в мире по объёмам добычи. Индонезия сейчас обеспечивает 30% мирового предложения никеля, согласно International Nickel Study Group (INSG). BHP также указывает, что применяет технологии управления отходами, которые снижают риски [негативного воздействия на окружающую среду]. BHP будет поставлять Tesla не только никель, но и сульфат никеля, который является более маржинальным продуктом.

По прогнозам BHP, спрос на никель вырастет в 4 раза в ближайшие 10 лет. Напомним, никель занимает в выручке BHP менее 1%. К основному бизнесу относятся железная руда, медь, уголь и нефть. О переговорах между компаниями мы уже

Илон Маск в суде заявил, что отвергает обвинения о намеренном завышении цены поглощения SolarCity за счет средств Tesla. Группа пенсионных фондов и управляющих активами подала иск в суд против Илон Маска, обвиняя его в давлении на Совет Директоров Tesla и навязывании цены поглощения SolarCity, что привело к убыткам для акционеров Tesla. По мнению обвинения, Маск ввёл в заблуждение Совет Директоров (СД) и акционеров в части финансового состояния SolarCity, которая находилась на грани банкротства. Илон Маск заявил, что не входил в состав комитета, который обсуждал условия сделки, и что СД принял решение без его вмешательства.

Маск владел примерно 22% в обеих компаниях к моменту поглощения. Акционеры считают, что несмотря на неконтролирующую долю, Маск оказал давление на СД, члены которого имеют с ним тесные личные связи. Акционеры просят суд предписать Илону Маску вернуть Tesla сумму, истраченную на поглощение SolarCity в 2016. По мнению Маска, т.к. в сделке не было задействовано денежных средств, и она была профинансирована акциями Tesla, следовательно он не мог получить никакой личной выгоды от сделки. По версии главы Tesla, заключение сделки было целиком продиктовано идеей создать вертикально интегрированную энергетическую компанию. Суд будет оценивать доказательства вмешательства Маска в сделку и его личного влияния на членов СД. Слушания по делу начались вчера и продлятся две недели.

Tesla Inc. (TSLA) сообщила о производственных результатах и поставках за 2 кв. 2021 г. (2Q21). За квартал произведено 206 421 электромобиль (EV), что в 2,5 раза выше чем во 2Q20. Из них Model 3/Y 204 081. Поставки подскочили в 2,2 раза до 201 250 EV, из них Model 3/Y 199 360. В 1Q21 было произведено 180 338 (все – Model 3/Y) и поставлено 184 800 EV. Согласно данным Bloomberg, аналитики, в среднем, прогнозировали поставки 204 160 EV. Слабые результаты Model S/X связаны с тем, что производство было запущено за 2 недели до окончания квартала. В 1Q20 Model S/X также не производились из-за переналадки оборудования на единственном заводе во Фримонте.

Вчера данные по поставкам опубликовали китайские конкуренты Tesla – NIO и XPeng. Поставки NIO во 2Q21 составили 21 896 EV, что на 111,9% выше, чем за 2Q20. В том числе за июнь 8 083 электромобиля, на 116,1% выше, чем в июне 2020 г. Это указано в пресс-релизе компании.

Накануне Государственная администрация по регулированию рынка Китая (The State Administration for Market Regulation) объявила о том, что Tesla (TSLA) отзовет около 300 000 электромобилей, произведенных на фабрике в Шанхае. Отозвать планируется электромобили Model 3 (249 855) и Model Y (35 665), в том числе экспортированные из Китая в Евросоюз.

В рамках программы по отзыву электромобилей компания осуществит онлайн обновление программного обеспечения, связанного с системами автопилота. Текущая версия программного обеспечения может в некоторых случаях привести к случайной активации круиз-контроля водителями, вызывая внезапное ускорение. Пока нет никаких данных о наличии ДТП из-за этой проблемы.

Компания уже принесла свои извинения клиентам через социальную сеть Weibo. Для Tesla китайский рынок является крупнейшим, на него приходится 30% выручки компании. И это уже не первые трудности Tesla на китайском рынке в этом году, предыдущие претензии к качеству продукции смогли обвалить продажи в Китае.

Panasonic (TSE: 6752) продала долю в Tesla полностью, выручив ¥400 млрд ($3,6 млрд). Акции Tesla были проданы в 2021 финансовом году, который закончился 31 марта 2021. Это следует из официальных документов Panasonic. На 31 марта 2020 у Panasonic на балансе было акций Tesla на $730 млн, а на 31 марта 2021 эта позиция сократилась до 0. Полученные деньги компания планирует потратить на новые инвестиции, согласно заявлению официального представителя Panasonic. Продажа акций Tesla стала частью обновлённой стратегии холдинга и никак не затронет партнёрские отношения с Tesla. Согласно информации Nikkei, деньги нужны Panasonic для финансирования $7,1 млрд сделки поглощения AI компании Blue Yonder.

Акции Panasonic выросли сегодня на торгах в Токио почти на 5% до ¥1309.

Panasonic купила 1,4 млн акций Tesla в 2010, заплатив примерно $30 млн. Сегодня бизнес Panasonic по производству батарей для электромобилей во многом зависит от Tesla. Однако отношения между двумя компаниями натянутые, CEO периодически публично обмениваются колкостями. Tesla стремится диверсифицировать свою сеть поставщиков батарей. Автопроизводитель подписал контракты с LG Energy Solutions и CATL. Последняя планирует построить новый завод по производству батарей около Шанхая рядом с заводами Tesla.

Министр транспорта Германии Andreas Scheuer сообщил СМИ, что ведёт переговоры с собственниками сетей зарядных станций о включении их в единую систему, доступную всем владельцам электромобилей (EV). Министр привёл в качестве примера сеть супер-зарядных станций (Superchargers) Tesla. По словам политика, есть ряд технических проблем, которые необходимо решить. Но министр ожидает, что удастся достичь договорённостей со всеми производителями EV, чтобы владельцы электромобилей могли заряжать свои авто на любой станции и используя единую систему (мобильное приложение).

Tesla в данный момент управляет более чем 1000 пунктов зарядки EV в Германии. Единая система зарядных станций является краеугольным камнем развития всей отрасли. Но сейчас различные производители и энергетические компании запускают несвязанные пункты зарядки, которые не являются универсальными и не позволяют владельцам EV свободно заряжать свои электромобили. Итого в Германии свыше 40 тыс. пунктов зарядки электромобилей, согласно подсчётам BDEW.

Накануне стало известно, что чистые заказы на автомобили Tesla (TSLA) в Китае за май упали до 9 800 единиц с более чем 25 845 единиц в апреле и 35 478 единиц в марте. Падение происходит по причинам усиленного контроля со стороны китайского правительства в отношении Tesla. Китайский регулятор дивит на компанию из-за опасений, связанных с опасениями по поводу безопасности и, вероятно, возрастающего напряжения между Китаем и США. 

Стоит отметить, что на долю Китая в этом году приходится около 30% всех продаж автомобилей Tesla, также 1 из 2 действующих заводов находится в Шанхае и на нем производятся Model 3 и Model Y, в том числе и на экспорт.

Комментарий. Эта тенденция ставит под вопрос выполнение как плана по продажам на этот год, так и вообще будущего Tesla на крупнейшем рынке мира. 

Акции Tesla накануне упали на торгах в США на 5,3%, в то же время индекс 100 крупнейших технологических компаний Nasdaq 100 упал только на 1%. 

За время, прошедшее с нашей первой публикации состава портфеля SUVE CM в середине сентября 2020, акции Tesla выросли на 29,6%.