Славнефть-ЯНОС акции

24.05.2023 - Славнефть-ЯНОС - СД решит по дивидендам
24.05.2023 - Славнефть-ЯНОС - СД решит по дивидендам

Самые быстрые новости у нас! https://t.me/newssmartlab

Источник:https://www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=Rn76K-AOCpkatD8yeRNuK-Cw-B-B

Авто-репост. Читать в блоге >>>

"Славнефть-ЯНОС" Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
2. Содержание сообщения
2.1. Дата принятия председателем совета директоров эмитента решения о проведении заседания совета директоров эмитента или дата принятия иного решения, которое в соответствии с уставом эмитента, его внутренними документами или обычаями делового оборота является основанием для проведения заседания совета директоров эмитента: 25....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

"Славнефть-ЯНОС" Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
2. Содержание сообщения
2.1. Дата принятия председателем совета директоров эмитента решения о проведении заседания совета директоров эмитента или дата принятия иного решения, которое в соответствии с уставом эмитента, его внутренними документами или обычаями делового оборота является основанием для проведения заседания совета директоров эмитента: 05....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

"Славнефть-ЯНОС" Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
2. Содержание сообщения
2.1. Дата принятия председателем совета директоров эмитента решения о проведении заседания совета директоров эмитента или дата принятия иного решения, которое в соответствии с уставом эмитента, его внутренними документами или обычаями делового оборота является основанием для проведения заседания совета директоров эмитента: 09....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

"Славнефть-ЯНОС" Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
2. Содержание сообщения
2.1. Дата принятия председателем совета директоров эмитента решения о проведении заседания совета директоров эмитента или дата принятия иного решения, которое в соответствии с уставом эмитента, его внутренними документами или обычаями делового оборота является основанием для проведения заседания совета директоров эмитента: 28....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

"Славнефть-ЯНОС" Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
2. Содержание сообщения
2.1. Дата принятия председателем совета директоров эмитента решения о проведении заседания совета директоров эмитента или дата принятия иного решения, которое в соответствии с уставом эмитента, его внутренними документами или обычаями делового оборота является основанием для проведения заседания совета директоров эмитента: 15....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Инвестиционная идея ПАО Славнефть-ЯНОС 15 доводов за:

1) Стоимость чистых активов сильно (В РАЗЫ) превышает капитализацию, так капитализация 16.3ярд при капитале по МСФО 79млрд или СЧА больше в 4.85 раз – капитализации. Если смотреть показатель P/BV то он будет равняться 20.6% или Общество торгуется 1/5 от стоимости Чистых Активов.
2) Баланс Общества по МСФО на 6мес2021 года равен 131млрд при капитализации 16.3ярд, что почти в 10 раз меньше баланса. То есть масштаб бизнеса в 10 раз выше капитализации, при отсутствии закредитованности Общества.
3) Денежный поток от операционной деятельности за 2022 год составит 12-13 млрд рублей, при капитализации 16млрд получается что Компания оценена в 1.25 годовых денежных потоков от операционной деятельности
4) Среднегодовая Ебитда: 8.34 ярд прибыль от продаж + 5млрд Амортизация по итогу 2021 года итого Ебитда 13.34ярд. Стоимость Компании 1.22 Ебитды, что крайне низко.
5) Чистый практически долг отсутствует: долг фин вложения 23.3ярд +0.2ярд ДС – займы 30.26ярд = -6.76ярд (около половины Ебитды) если посчитать с дебиторской задолженностью 19.55ярд то чистый долг отрицательной -12.79ярд
6) В середине 2021 года в РФ прошла сделка по продаже АНтипинского НПЗ: 18 мая 2021
Стал известен новый владелец крупнейшего независимого НПЗ в России Главный кредитор обанкротившегося завода пообещал финансировать проект
Имущество крупнейшего независимого нефтеперерабатывающего завода, Антипинского НПЗ, выкупила компания «Русинвест» по стартовой цене 110,8 млрд руб.
Долг Антипинского НПЗ оценивался в $5 млрд, из них $3,2 млрд — перед Сбербанком.
Установленная мощность переработки Антипинского НПЗ превышает 9 млн тонн нефти в год. Уникальная глубина переработки — 98%.

ИТОГО Антипинский НПЗ продали за 110.8 ярд при огромных долгах и при мощности 9 млн тонн против 15-16 млн тонн у ЯНОСА. Сравнительная оценка ЯНОСа даст не менее 150-200ярд на данном примере. Х10 (текущая капитализация ЯНОСа 16 млрд рублей. www.rbc.ru/business/18/05/2021/60a3975d...
7) 9 декабря 2022, ЛУКОЙЛ и Crossbridge Energy Partners близки к заключению сделки по продаже НПЗ ISAB в Италии
Сумма сделки может составить почти 1,5 млрд евро, поддержку Crossbridge окажет Vitol.

Москва, 9 дек — ИА Neftegaz.RU. ЛУКОЙЛ и американская Crossbridge Energy Partners близки к заключению сделки по продаже нефтеперерабатывающего завода (НПЗ) ISAB в Италии.

НПЗ ISAB расположен в коммуне Приоло-Гаргалло о. Сицилия.
Предприятие представляет собой комплекс из 2 взаимосвязанных площадок, объединенных системой трубопроводов и интегрированных в единый технологический комплекс мощностью 16 млн т/год по сырью.

Вот и смотрите аналоговая сделка. ЯНОС по мощности тоже 15-16млн тонн по сырью. Оценка ЯНОСА на бирже 212млн ЕВРО тогда как Итальянский 1.5млдр евро. То есть мы торгуемся в 7 раз дешевле по сравнительному подходу в оценке. Нужно понимать что 1.5ярд евро за итальянский НПЗ цена заниженая — Лукойл таксичен по сему и цена ниже рыночной цены. neftegaz.ru/news/Acquisitions/762126-lu...
8) В 2002-2010 гг. компания инвестировала в модернизацию завода свыше 1,5 млрд долларов. В период с 2011 г. по 2014 г. ОАО «НГК «Славнефть» на реализацию программы технического перевооружения более 1,2 млрд долларов. С 2021 до 2024 года планируется потратить 102.5млрд рублей (1.6млрд долл) на строительство Комплекса замедленного коксования. Итого только затраты на модернизацию с 2002 года 4.3млрд долларов тогда как капитализация 226млн долларов или примерно в 20 раз дешевле затрат на модернизацию
9) В 2024 году на нефтеперерабатывающем заводе «Славнефть-ЯНОС» (г. Ярославль) планируется завершение работ по строительству комплекса замедленного коксования — проекта, позволяющего увеличить глубину переработки нефти на 99% и выхода светлых нефтепродуктов на 70%. Благодаря этому предприятие планирует прекратить производство мазута.
10) Когда в 2014 году Газпромнефть выкупила у миноритариев Московского НПЗ акции, то оценка составляла 4.5 выручки и три капитала, ЯНОС сейчас торгуется 53% от выручки или апсайд в 9 раз по выручке и в 14.53 раза по капиталу
11) Работа ЯНОСА в рамках материнских холдингов РН и ГПН предполагает сильно заниженные показатели в рамках Процессинговых схем, если бы ЯНОС работал без процессинга, то выручка была бы более 300млрд а прибыль не менее 30млрд (в сравнении с аналогами работящих на прямую с потребителями)
12) На данный момент очень вероятен принудительный выкуп акций обыкновенных у миноритариев. Какая цена может быть описано выше.
13) Так же вероятная консолидации Общества на одном из двух мажоритарных владельцах (Роснефть и Газпромнефть) которыми на паритетных началах управляется Общество. При консолидации кем либо из них приведет к оферте – выкупу акций у миноритарев.
14) Вполне вероятна распределение накопленной прибыли нераспределенной к распределению. Сейчас нераспределнная прибыль более 60млрд а Капитализация всего 17 млрд. То есть в оптимистичном сценарии дивиденды могут быть больше в два и более раз чем текущая оценка акции на бирже!
15) Кипрский офшор вынужден будет продавать свой пакет в 27.89% в ПАО ЯНОС, в связи с законодательной инициативой о деофшоризации: Группа депутатов внесла законопроект «О деофшоризации». Согласно ему все активы компаний из офшорных юрисдикций должны быть в течение полугода переоформлены на российские организации. Если этого не сделать, имущество подлежит конфискации как бесхозное.1prime.ru " — это в теории может привести к оферте, если пакет офшора перебросят на НГК Славнефть или ООО ГПН-ИНВЕСТ при преодолении порогов в 50% и 35% соотвтетсвенно.

Главным минусом является ликвидность в акциях. Но это наверное даже плюс что у Мажоритарного акционера в обыкновенных акциях 98% от общего количества – не будут занижать ценник при предполагаемой оферте.

Дмитрий, и все эти козырные тузы бьются всего лишь одним тезисом-шестеркой: просто никакие деньги минорам не дадут ) Остаётся лишь давняя за...

Vanger, Да, Ваша правда. Только Памп в моменте (

Инвестиционная идея ПАО Славнефть-ЯНОС 14 доводов за
1) Стоимость чистых активов сильно (В РАЗЫ) превышает капитализацию, так капитализация ...

Дмитрий, и все эти козырные тузы бьются всего лишь одним тезисом-шестеркой: просто никакие деньги минорам не дадут ) Остаётся лишь давняя забава — pump&dump

"Славнефть-ЯНОС" Решения совета директоров
2. Содержание сообщения
2.1. Сведения о кворуме заседания совета директоров эмитента: кворум для проведения Совета директоров имеется, Совет директоров правомочен принимать решения по всем вопросам повестки дня.
2.2. Сведения о результатах голосования по вопросам о принятии решений:
По вопросу № 5 «Об утверждении Положения об информационной политике Публичного акционерного общества «Славнефть-Ярославнефтеоргсинтез», - решение принято....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

"Славнефть-ЯНОС" Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
2. Содержание сообщения
2.1. Дата принятия председателем совета директоров эмитента решения о проведении заседания совета директоров эмитента или дата принятия иного решения, которое в соответствии с уставом эмитента, его внутренними документами или обычаями делового оборота является основанием для проведения заседания совета директоров эмитента: 21....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Вот крайняя сделка в РФ поле по продаже НПЗ

18 мая 2021
Стал известен новый владелец крупнейшего независимого НПЗ в России Главный кредитор обанкротившегося завода пообещал финансировать проект
Имущество крупнейшего независимого нефтеперерабатывающего завода, Антипинского НПЗ, выкупила компания «Русинвест» по стартовой цене 110,8 млрд руб.
Долг Антипинского НПЗ оценивался в $5 млрд, из них $3,2 млрд — перед Сбербанком.
Установленная мощность переработки Антипинского НПЗ превышает 9 млн тонн нефти в год. Уникальная глубина переработки — 98%.

110.8 ярд закредитованный в хлам НПЗ при мощности 9 млн тонн против 15-16 у ЯНОСА.

Думаю Все понимают что сравнительная оценка ЯНОСа даст не менее 150-200ярд на данном примере. Х10 (текущая капитализация ЯНОСа 16 млрд рублей. www.rbc.ru/business/18/05/2021/60a3975d...

9 декабря 2022, ЛУКОЙЛ и Crossbridge Energy Partners близки к заключению сделки по продаже НПЗ ISAB в Италии
Сумма сделки может составить почти 1,5 млрд евро, поддержку Crossbridge окажет Vitol.

Москва, 9 дек — ИА Neftegaz.RU. ЛУКОЙЛ и американская Crossbridge Energy Partners близки к заключению сделки по продаже нефтеперерабатывающего завода (НПЗ) ISAB в Италии.

НПЗ ISAB расположен в коммуне Приоло-Гаргалло о. Сицилия.
Предприятие представляет собой комплекс из 2 взаимосвязанных площадок, объединенных системой трубопроводов и интегрированных в единый технологический комплекс мощностью 16 млн т/год по сырью.

Вот и смотрите аналоговая сделка. ЯНОС по мощности тоже 15-16млн тонн по сырью. Оценка ЯНОСА на бирже 212млн ЕВРО тогда как Итальянский 1.5млдр евро. То есть мы торгуемся в 7 раз дешевле по сравнительному подходу в оценке. Нужно понимать что 1.5ярд евро за итальянский НПЗ цена заниженая — Лукойл таксичен по сему и цена ниже рыночной цены. neftegaz.ru/news/Acquisitions/762126-lu...

что то намечается интересное

"Славнефть" выкупила по оферте почти весь выпуск облигаций 001Р-03 на 10 млрд рублей

ПАО «НГК „Славнефть“ приобрело в рамках оферты 9 млн 998,665 тыс. облигаций серии 001Р-03 по цене 100% от номинала, говорится в сообщении компании.

Объем выпуска составляет 10 млн облигаций номиналом 1 тыс. рублей каждая, таким образом, компания выкупила 99,89% выпуска.
Десятилетний выпуск на 10 млрд рублей был размещен в ноябре 2019 года по ставке 6,7% годовых. Ставка текущего купона до следующей оферты в ноябре 2025 года — 8,5% годовых.

В настоящее время в обращении находятся 7 выпусков биржевых облигаций компании общим объемом 70 млрд рублей.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

На данном этапе идет модернизация завода с оценкой затрат более чем 70млрд. При оценке всего общества в 17 млрд рублей.https://www.kommersan...

Дмитрий, ну это хорошо модернизация ложится на основные средства, поэтому пусть модернизируют, ждем))

На данном этапе идет модернизация завода с оценкой затрат более чем 70млрд. При оценке всего общества в 17 млрд рублей.https://www.kommersant.ru/doc/5039542

Компания оценена в 24% от Капитала — или чистых активов. То есть, если будет выкуп и Общество оценят в размер чистых активов, то по данному параметру так же недооценка в 4е раза

На данный момент в ЯНОСЕ две идеи фундоментальных:
1) Один из акционеров прописаный на Кипре перекинет акции на российскую юрисдикцию (русских акционеров), тогда миноритарным акционерам должны выставить оферту

2) Грядет раздел имущества между акционерами ЯНОСа — Роснефти и Газпром-нефти, ЯНОС должен отойти Газпромнефти взамен других активов материнской компании ЯНОСА — НГК Славнефти — и тогда миноритарных акционеров тоже ждет оферта.

Оценка по аналоговым нефтеперерабатывающим заводам дает оценку за 1у акцию ЯНОС 100 — 150 рублей за акцию. Бумага — завод НПЗ на бирже оценен более чем в 10 раз дешевле своей реальной оценки.

сегодня ожидаем: JNOSP: закрытие реестра по дивидендам 0,01 руб

см. календарь по акциям

сегодня ожидаем: JNOSP: последний день с дивидендом 0,01 руб

см. календарь по акциям

"Славнефть-ЯНОС" Дата, на которую определяются лица, имеющие право на осуществление прав по именным эмиссионным ценным бумагам
2. Содержание сообщения
2.1. Вид, категория (тип), серия и иные идентификационные признаки ценных бумаг эмитента, указанные в решении о выпуске таких ценных бумаг, в отношении которых устанавливается дата, на которую определяются (фиксируются) лица, имеющие право на осуществление прав по ним: акции привилегированные именные бездокументарные, государственный регистрационный номер выпуска 2-01-00199-А, дата государственной регистрации выпуска акций 19....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

"Славнефть-ЯНОС" Решения общих собраний участников (акционеров)
2. Содержание сообщения
2.1. Вид общего собрания акционеров эмитента: годовое общее собрание акционеров.
2.2. Форма проведения общего собрания акционеров эмитента: заочное голосование
2.3. Дата, место, время проведения общего собрания акционеров эмитента:
Дата проведения собрания (дата окончания приема бюллетеней для голосования): 30 июня 2022 года....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

"Славнефть-ЯНОС" Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
2. Содержание сообщения
2.1. Дата принятия председателем совета директоров эмитента решения о проведении заседания совета директоров эмитента или дата принятия иного решения, которое в соответствии с уставом эмитента, его внутренними документами или обычаями делового оборота является основанием для проведения заседания совета директоров эмитента: 01....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

"Славнефть-ЯНОС" Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
2. Содержание сообщения
2.1. Дата принятия председателем совета директоров эмитента решения о проведении заседания совета директоров эмитента или дата принятия иного решения, которое в соответствии с уставом эмитента, его внутренними документами или обычаями делового оборота является основанием для проведения заседания совета директоров эмитента: 20....

Авто-репост. Читать в блоге >>>