ВК | VK акции

VK купил убыточную платформу онлайн-записи и автоматизации бизнеса в сфере услуг почти за 4млрд руб.Согласно финансовой отчетности VK, компа...

По общей ситуации. Локальный отскок был в форме зигзага и последующее обновление минимума указало на то, что волна (2) еще не завершена. Так же жду ее завершения и начала волны (3). Но прежде чем покупать, буду ждать локальных волн 1-2. На данном отскоке покупал в расчете на импульсное формирование, но вышел по точке отмены.

Телега: https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

ну я просто в шоке от БКС, :«БКС МИ» сохраняет негативную оценку бумаг ВК
.....
А когда загонял народ в Мечел до 600 рэ, было все отлично. Д...

01 марта сказал, что не стоит покупать бумагу, ждем коррекцию в диапазон 591.6-635.8.

Немногим ранее я уже рекомендовал занять выжидательную позицию по бумаге. Мы ждали коррекцию в диапазон 591.6-635.8.

Полезли комментарии о том, что такой цены уже не будет и другое бла бла… Родненькие мои, где вы? Дайте же свой комментарий профессионалов, почему мы ушли дальше в коррекцию? 

А если серьезно, как тогда, так и сейчас нужно сидеть в стороне. Признаков начала восходящего движения не вижу. А тем, кто решил заскочить вперед меня, теперь сочувствую.

Южный Капитал |Telegram | Youtube |Instagram 

VK подтвердили, что компания находится «в активной инвестиционной фазе». Но, уточнили в холдинге, ее планируется завершить в 2024 году: «После этого компания намерена увеличивать показатель EBITDA и прирост денежного потока, что даст дополнительные ресурсы для сокращения долговой нагрузки»

что случилось?

В феврале 2024 года VK погасила обязательство по отложенному вознаграждению за покупку YClients в размере 1,2 млрд рублей. В декабре 2023 года компания приобрела 100% долей в группе компаний Yclients, не раскрывая суммы сделки.

Yclients занимается облачными продуктами для автоматизации бизнеса сферы услуг. У нее более 45 тыс. пользователей из числа представителей среднего и малого бизнеса. Предприятие зарегистрировано в ноябре 2015 года, уставный капитал — 22,4 тыс. рублей. По итогам 2022 года выручка компании составила 822,8 млн рублей, чистый убыток — 51,4 млн рублей.

Мы считаем новость нейтральной. Миноритарная доля не предполагает консолидации и не окажет влияния почти ни на какие показатели VK. На наш взгляд, восстановление рентабельности в сегменте социальных сетей сейчас является ключевым в инвестиционном кейсе VK

Выручка VK соответствует консенсус-прогнозу «Интерфакса», а вот показатель EBITDA оказался на 1,9 млрд рублей ниже консенсуса.

Дело в том, что VK активно увеличивал расходы. Так, сумма агентских вознаграждений и расходов на медиаконтент в 2023 году выросла на 69%, до 40,6 млрд руб. В целом в течение 2023 года VK потратил на увеличение нематериальных активов (разработку ПО, создание и приобретение контента) 13,1 млрд руб., из них 2,1 млрд — конкретно на видеоконтент. В 2022 году речь шла о 7,5 млрд руб., расходы на видеоконтент не уточнялись.

Затраты VK на видеоконтент «существенные, они сопоставимы с затратами онлайн-кинотеатров на производство собственных фильмов и сериалов», отметил «Ъ» директор департамента новых технологий J`son & Partners Consulting Дмитрий Колесов. По его словам, компания усиливает привлекательность UGC-сервисов «VK Видео» и «VK Клипы»: «И если пользовательский контент подвержен влиянию от быстрой смены трендов, то профессиональный может привлекать аудиторию на протяжении нескольких лет». VK получил контроль в компании Вячеслава Дусмухаметова Medium Quality, которая занимается выпуском популярных шоу в конце 2022 года.

Вышел ''королевский'' отчет у компании VK за 2023 год. Компания за 9 месяцев предоставила данные только по выручке, но уже тогда я предполагал ( smart-lab.ru/blog/959759.php ), что ничего хорошего компании не светит. Не буду тратить много времени на разбор этого ужаса, а подсвечу отдельные моменты.

📌 Что плохого в компании?

— Опережающий рост расходов. Хоть компания и выросла по выручке на 33%, но несмотря на это компания операционно глубоко убыточна, потому что амортизация на 23 млрд — это операционный расход, как бы не пытались манипулировать гениальные бухгалтера из VK. Как итог 34 млрд убытка при 150 млрд капитализации, 11 из 10 результат, молодцы!

— Нет задачи быть прибыльными. У компании не стоит цели быть прибыльными, по-сути это второй Аэрофлот, только в интернет пространстве. Зачем быть акционером того, где нет и не будет прибыли?

— Провальные инвестиции. Компания пытается найти новые направления для роста, инвестируя туда огромные деньги, но везде один провал от Алиэкспресса до Ситимобила, помните такие проекты у VK? А они были, но компания их списала. Новую инвестицию в виде банка Точка вероятно ждет такая же участь, потому что с управленцами у компании беда.

Владимир Петенёв, у них прошлый отчет за 6 дней по рсбу был с нераспределенной 200 млрд рубл. а сейчас меньше 60 млрд нераспределенной прибы...

По итогам прошлого года компания показала чистый убыток в 34,2 млрд рублей, годом ранее компания потеряла 27,2 млрд (старая отчетность). VK внесла изменения в результаты 2022 г. — сократив убыток с 27,2 млрд до 3,9 млрд. Это было вызвано тем, что из консолидированной отчетности были исключены проданные ранее компании. Основной вклад был внесен реализацией пакета компании My.Games.

Выручка эмитента в 2023 г. увеличилась до 132,7 млрд рублей, что даже выше консолидированного результата с My.Games. В 2022 г. дочерняя структура смогла продать услуг на 32,2 млрд. Таким образом, общая выручка подскочила на 35 млрд. Однако это не помогло «Вконтакте» начать зарабатывать деньги.

Ранее компания несла большие убытки из-за убыточных дочерних организаций в виде «Деливери клаб» и «Ситимобил». VK избавилась от всех убыточных бизнесов и сконцентрировалась на основном бизнесе — соцсеть и сопутствующие сервисы. Также в последние годы компания делает упор на онлайн-образование. Почти все известные сервисы, которые есть на рынке, — это «дочки» «Вконтакте».

Итак, группа ВК сделала шикарный ход и приобрела 25% акций цифрового банка Точка! За сколько, спросите вы? Ничего себе, за 11,6 млрд рублей! Это как вложить карманные сдачи от продажи квартиры в умный банк!

А почему все так взволнованы этими инвестициями? Потому что Группа ВК, 1C и другие ребята присоединились к консорциуму инвесторов, который скупил целый банк! Но, успокойтесь, никто из них не получил контрольный пакет, так что операционный контроль остался в руках топ-менеджеров. Вот такие дела, ничего лишнего, только бизнес и профит!

Итак, дамы и господа, персонажи этой истории начинают объединяться и строить целевую структуру акционеров. Кто будет следующим героем в этом захватывающем финансовом сериале? Держите руку на пульсе новостей, и помните: инвестиции — это наша с вами общая сказка о реальности виртуальных цифр!

Ловите волну и погружайтесь в мир финансов с улыбкой на лице и зарядом позитива! Не забывайте, что финансовые дела — это тоже весело, если смотреть на них с правильной стороны!